前幾天，在GMCC美芝＆Welling威靈消費電器客戶峰會上，一位核心部件供應商向筆者感慨，空調市場的好與壞還是得靠天氣，據他透露，8月份多個家用空調企業的零售量同比都呈高增長態勢，甚至是創下了月度安裝卡數量的歷史新高。

從7月中旬開始，華東、華中、西南、華南等區域就出現了連續的高溫氣候，尤其是華東地區，長達十多天的是40℃以上的高溫達到了歷史峰值，8月中下旬，重慶地區的氣溫同樣爆表。之前一度低迷的國內市場終于開始陡轉直上，過去兩個月終端零售的優異表現也讓困擾行業許久的庫存壓力得到了有效緩解。

高溫疊加以舊換新 空調市場走出低谷

沒有高溫條件的配合，在沒有增量紅利的整體環境中，空調產品的需求便難以提振，這已經在今年7月中旬之前的市場發展中得到了印證，事實上，空調行業這么多年以來，“工業農民”的特質似乎一直沒有改變。

但與往年不同的是，今年從宏觀層面到企業都推出了連續不斷的以舊換新政策，以美的、格力、海爾等為代表的行業主導品牌都投入豐富的資源積極響應以舊換新政策的落地，其中美的集團在這方面規劃的投入資金達到了80億元，在高溫氣候和以舊換新政策聯動作用下，空調市場在近期爆發出了一波井噴行情。

據奧維云網的數據顯示，在上周即8月26日至9月1日，國內空調市場線上零售額同比增長幅度達到了92.97%，零售量更是翻番式的增長，增幅高達106.32%；同期線下市場增幅更大，零售額和量的增長幅度分別是142.98%和134.57%。

再往前追溯一周即8月19日至8月25日，零售端的表現同樣喜人，線下市場零售額和量的增長幅度分別為35.03%和33.83%；這一周線上平臺的零售量同比增長了36.35%，而相應的零售額同比增幅是31.64%。

不僅僅是在旺季階段的高溫時期，即便是在今年1至6月份，多家以空調產品為主營業務的上市公司的業績同樣呈增長狀態。美的集團的半年報顯示，報告內在暖通空調業務上實現營收1014.6億元，同比增幅為10.28%。長虹美菱公布的2024半年報顯示，報告期內空調業務收入約為85億元，同比增長21.47%。

格力電器的半年報也顯示，上半年空調業務收入達到了779.61億元，同比增長為11.38%；海信家電在其半年報中也提到，上半年其家用空調零售額同比增長為0.3%。

出口持續增長 規模再創歷史新高

有一個數據可以很好的證明今年空調產業的整體態勢，9月3日，美芝壓縮機第十億臺產品下線，要知道，五年之前這個空調壓縮機巨頭才下線第五億臺，其中外銷市場給整個空調行業提供了巨大的增量空間。

產業在線公布的數據顯示，7月份家用空調的出口量達到了692萬臺，同比增長的幅度高達42.7%，按照各個空調企業既有的排產規劃，8月份的出口量同比增幅超過了25%，9月份相應的增速有望突破30%。

另據了解，除了今年2月份因為春節放假影響了工廠的產能釋放之外，從去年的7月份至今，每個月的出口量都呈同比高增長態勢。各個上市公司的年報已經說明了這一點。美的集團上半年在海外的營收同比增幅是13.09%，該增速超過了公司的整體營收同比增幅，并且，海外業務的毛利率還提升了2.62個百分點。

格力電器的半年報顯示，報告期內外銷收入同比增長幅度為15.64%，其自主品牌的出口占銷售額的比例近70%。海信家電亦是如此，整個公司海外收入同比增幅達到了27.87%，其中家用空調在歐洲區的收入同比增長了26.8%，在中東非地區家空收入增幅是27%，還有在日本以及東盟，家用空調的收入同比增幅分別是22.6%和60.28%。

筆者最近一段時間相繼走訪了浙江、安徽等等的十多家空調制造企業，這些企業今年有一個共同的戰略取向，那就是不約而同地都把出口作為了后期規模化發展的核心之一。也因此，2024年家用空調出口總量的再創新高已經是板上釘釘。

規模及結構紅利共存 品牌格局進一步集中

放眼全球市場，在中東、南亞、東南亞、非洲、中南美洲等區域，空調產品的普及率仍然很低，隨著這些區域經濟發展水平和用戶購買力的不斷提升，家用空調市場的規模只會越來越大。不僅僅是制造空調，很多國內的空調代理商和流通渠道商業都在紛紛出海，尋找更多的發展機遇。   

如同國內市場一樣，海外各個區域都處于一個能效水平、變頻普及率等不斷提升的過程之中，空調廠商在享受市場增量紅利的同時，也可以捕捉到更多的結構化升級機會。

只是并不是每個企業都能夠實現增長和高質量發展。今年很多企業感慨市場困難，在內銷端無論是出貨還是零售都出現了下滑，尤其是很多的二三線品牌，下滑幅度尤為明顯。其中一個很重要的原因在于，無論是渠道端還是用戶端，對品牌化發展的要求越來越高，這些恰恰是二三線企業所面臨的發展痛點所在。沒有品牌能力支撐的企業，后期的市場規模化難度會越來越大。

今年國內市場在品牌格局最明顯的一個變化就是集中度得到了進一步的提升，頭部及多個主流品牌的銷售規模在增長，而很多二三線品牌的規模在下滑，這已經將品牌競爭格局走向展露無遺。

除了沒有品牌化支撐之外，但凡是今年在出口方面沒有系統化布局的企業，產銷規模增長的機會也不多。按照空調行業眼下的變動節奏來看，空調企業需要內銷及出口并重的兩輪渠道模式方能夠跟得上行業走勢，這也是為什么大企業今年上半年的財報集體報紅、而中小企業生存發展壓力愈加沉重的原因之一。

事實上，哪怕是存量化程度偏高、競爭慘烈的國內空調市場，整體的需求規模并沒有出現大幅崩塌，8000萬套以上的基本面很穩定，同時還擁有值得想象的結構型升級、細分化延展的機會；而出口市場則是一片欣欣向榮，也因此，空調其實比想象中的更好。